In dit artikel zullen we leren hoe u de TBILLYIELD-functie in Excel kunt gebruiken.
Wat is schatkistpapier (T-bill)? En hoe bereken je het rendement op schatkistpapier?
Wanneer de overheid naar de financiële markt gaat om geld in te zamelen, kan ze dit doen door twee soorten schuldmethoden uit te geven, de ene is schatkistpapier en de andere is staatsobligaties. Het verschil tussen de twee is dat schatkistpapier wordt uitgegeven wanneer de overheid geld nodig heeft voor een kortere periode, terwijl obligaties worden uitgegeven wanneer het langer dan bijvoorbeeld vijf jaar schulden nodig heeft. RENDEMENT van schatkistpapier wordt berekend met behulp van de onderstaande formule:
OPBRENGST (T-bill) = (100 - pr) / pr * (360 / DSM)
Hier is DSM het aantal dagen van afwikkeling tot vervaldatum. Schatkistcertificaten zijn algemeen bekend als T-bills en hebben een maximale looptijd van minder dan één jaar (364 dagen). Daarom worden ze gecategoriseerd als geldmarktmethoden. Meer informatie over het berekenen van het RENDEMENT op vervaldag van T-biljetten in Excel. Opbrengstpercentage per $ 100 nominale waarde met behulp van de TBILLYIELD-functie in Excel.
TBILLYIELD-functie in Excel
De functie TBILLYIELD retourneert het rendement op de vervaldag per $ 100 nominale waarde voor een schatkistpapier. Het neemt de afwikkelingsdatum en vervaldatum als argumentdata samen met de prijs per $ 100 nominale waarde.
TBILLYIELD functie syntaxis:
| =TBILLYIELD (afrekening, looptijd, pr) |
afwikkeling: de afwikkelingsdatum van schatkistpapier
looptijd: vervaldatum schatkistpapier
pr: prijs van schatkistpapier per $ 100 nominale waarde
Voorbeeld :
Al deze dingen kunnen verwarrend zijn om te begrijpen. Laten we deze functie begrijpen aan de hand van een voorbeeld. Hier hebben we een afwikkelingsdatum, vervaldatum en prijs per $ 100 nominale waarde voor de schatkist.
Gebruik de formule:
| =TBILLYIELD(A2,A3,A4) |
Zoals u in de bovenstaande afbeelding kunt zien, komt het RENDEMENT-percentage op de looptijd van de t-bill uit op 4,04% per nominale waarde van $ 100. In het bovenstaande voorbeeld is de kloof tussen de afwikkelingsdatum en de vervaldatum 182 dagen
(DSM).
De formule retourneert de waarde in decimalen, maar de vereiste is een procentuele waarde. Wijzig de opmaak van de resulterende cel van Algemeen getal in Percentage met behulp van de vervolgkeuzelijst voor opmaakcellen, zoals hieronder weergegeven.
Nu zullen we met hetzelfde voorbeeld begrijpen hoe de RENDEMENT-functie verschilt van de TBILLYIELD-functie. De functie RENDEMENT retourneert het RENDEMENT per $ 100 nominale waarde van een waardepapier dat uitkomt op $ 99,06, zoals hieronder wordt weergegeven.
Zoals u kunt zien, retourneert de RENDEMENT-functie 5,12 % met behulp van de formule in het formulevak met meer argumenten zoals disconteringsvoet, aflossing, betalingsfrequentie en basis. Resulterende cel kan getal retourneren in algemene notatie, verander de notatiecel in Percentage
Er zijn nog twee T-factuurfuncties in Excel TBILLPRICE-functie en TBILLEQ-functie. Gebruik deze functies bij het werken met financiële waarden van schatkistpapier.
Hier zijn enkele observatie-aantekeningen bij het gebruik van de hieronder getoonde TBILLYIELD-functie.
Opmerkingen:
- Excel slaat datums op als serienummers en wordt door de functie bij de berekening gebruikt. Het wordt dus aanbevolen om datums als celverwijzing te gebruiken in plaats van een direct argument aan de functie te geven. Controleer de datumwaarden als de functie #WAARDE teruggeeft! Fout.
- De afwikkelingsdatum van het effect is de datum na de uitgiftedatum waarop het effect aan de koper wordt verhandeld.
- Argumenten zoals afwikkelingsdatum en vervaldatum worden afgekapt tot gehele getallen.
- De functie retourneert de #WAARDE! Fout als de afwikkelingsdatum en vervaldatum geen geldig datumformaat is.
- De functie retourneert de #GETAL! Fout als afrekeningswaarde vervaldatum.
Ik hoop dat dit artikel over het gebruik van de TBILLYIELD-functie in Excel verklarend is. Vind hier meer artikelen over financiële formules. Als je onze blogs leuk vond, deel deze dan met je vrienden op Facebook. En je kunt ons ook volgen op Twitter en Facebook. We horen graag van je, laat ons weten hoe we ons werk kunnen verbeteren, aanvullen of vernieuwen en het voor jou beter kunnen maken. Schrijf ons op de e-mailsite.
Hoe de MIRR-functie in Excel te gebruiken? : retourneert het Gewijzigde rentepercentage voor de financiële gegevens met Investerings-, financieringspercentage en herinvesteringspercentage met behulp van de MIRR-functie in Excel.
Hoe de XIRR-functie in Excel te gebruiken? : retourneert de rentevoet voor een onregelmatig interval met behulp van de XIRR-functie in Excel
Excel PV vs FV-functie : vind huidige waarde met behulp van de PV-functie en toekomstige waarde met behulp van de FV-functie in Excel.
Hoe de ONTVANGEN-functie in Excel te gebruiken? : berekent het bedrag dat op de vervaldag wordt ontvangen voor een obligatie met een initiële investering (zekerheden) en een disconteringsvoet, er zijn geen periodieke rentebetalingen met de functie ONTVANGEN in Excel.
Hoe de NPER-functie in Excel te gebruiken? : NPER-functie om perioden op betalingen in Excel te berekenen.
Hoe de PRICE-functie in Excel te gebruiken? : retourneert de prijs per $ 100 nominale waarde van een effect dat periodieke rente betaalt met behulp van de PRIJS-functie in Excel.
Populaire artikels:
Hoe de IF-functie in Excel te gebruiken? : De IF-instructie in Excel controleert de voorwaarde en retourneert een specifieke waarde als de voorwaarde WAAR is of retourneert een andere specifieke waarde als ONWAAR.
Hoe de VERT.ZOEKEN-functie in Exceln te gebruiken : Dit is een van de meest gebruikte en populaire functies van Excel die wordt gebruikt om waarde op te zoeken uit verschillende bereiken en bladen.
Hoe de SUMIF-functie in Excel te gebruiken? : Dit is een andere essentiële functie van het dashboard. Dit helpt u bij het optellen van waarden voor specifieke voorwaarden.
Hoe de AANTAL.ALS-functie in Excel te gebruiken? : Tel waarden met voorwaarden met behulp van deze geweldige functie. U hoeft uw gegevens niet te filteren om specifieke waarden te tellen. Countif-functie is essentieel om uw dashboard voor te bereiden.